我们的办公室在周一至周五的上午8:30-下午5:30正常工作时间内继续营业,但您可以每天24小时打电话给办公室。我们将继续遵循《紧急情况下在家待命状态》的所有建议和要求。可以通过电话或视频会议进行咨询。客户和员工的安全至关重要,因此,除了紧急情况或绝对必要的法律服务外,目前不开放面对面会议。

案件可能会重塑公司如何在哪里重组高级留置权持有人的债务

夏洛特破产律师布莱恩·W·斯通·阿诺德&史密斯,PLLC回答了问题“如果我申请破产,我会失去财产吗?”

 

破产观察家说,如果美国破产法官罗伯特·德雷恩(Robert C. Drain)于8月在Momentive Performance Materials Inc.第11章破产中的裁决得以维持,这可能会极大地改变寻求重组高级贷款人债务的债务人甚至初级债权人的竞争环境。以所谓的降低利率。

纽约法院夏洛特债务律师北卡罗莱纳州破产律师加息利率是被认为低于市场价值的利率。在Momentive破产中,债务人Momentive制定了一项重组计划,该计划将“以低于市场利率的新的长期债务向高级留置权持有人支付” 法律360 .

高级留置权持有人有机会接受兑现选择权并反对重组计划,但被拒绝了。 瞬间的 试图执行重组计划,并且在8月,Drain法官裁定可以根据所谓的“耕种率”向高级留置权持有人付款。

“耕种率”是在2004年最高法院的一个涉及单个债务人的案件中制定的。 瞬间的 这是公司第11章破产法中首次采用“耕种率”。在Momentive案中,该裁决对高级留置权持有人的影响是巨大的。该决定作出后,高级留置权持有人立即在Momentive票据上损失了高达1亿美元的交易价值。

留置权持有人对该决定提出上诉,并要求中止Momentive的重组,但美国地方法院法官Vincent L. Briccetti和第二巡回上诉法院均未发出中止决定,因此,即使有关该计划的诉讼展开,Momentive的重组仍将继续上诉。

到上诉法院审理此案时,重组可能已经进行得很远,以至于该事项尚未得到解决。从理论上讲,美国的每个破产法院都可以采用Drain法官的推理,这可能使债务人“有能力以非常低的利率向高级债权人记下长期票据,”该法律的破产律师Michael Rosenthal说。公司Gibson Dunn。

罗森塔尔(Rosenthal)理论认为,如果排水法官(Drain)的裁决坚持上诉,留置权持有人将寻求更多与债务人和解的权利,而不是对重组计划提起诉讼,并冒着破产法院对包括以降息利率还款的计划表示祝福的风险。

瞬间的 此案正在纽约南区悬而未决。鉴于其完善的商法先例,公司长期以来一直将特拉华州视为合并和参与诉讼的最安全的州。

破产观察家说,汲取法官的裁决 瞬间的 有许多公司,尤其是濒临破产的公司,重新思考了这一智慧,并想知道在帝国大厦的白色平原上是否可以找到更绿色的破产后牧场。

如果您发现自己需要北卡罗来纳州夏洛特市破产律师的服务,请致电Arnold的熟练律师& Smith, PLLC 在此处找到其他资源。作为在处理各种破产事务方面经验丰富的专业人士,我们的律师将为您提供针对特定情况的最佳建议。

 

 

关于作者

 布莱恩1 Bryan Stone是Arnold的合伙人&PLLC的史密斯(Smith),他将自己的执业重点放在破产的各个方面,包括:第7章,第11章,第13章,住房贷款修改和房客问题。

斯通先生是佐治亚州梅肯的本地人,曾就读佐治亚大学,并获得银行和金融学士学位,并在维克森林大学法学院获得了法学学位。

进入法学院后,斯通先生迁至夏洛特,目前担任“ Bravo!”主席–与卡罗莱纳州歌剧院有关的年轻专业组织–并成立了夏洛特乔治亚大学校友会。

在业余时间,斯通先生喜欢完善自己的烧烤技巧,以参加年度“ Q市烧烤锦标赛”,并在梅克伦堡县酒吧垒球联赛打垒球。

 

 

资料来源:

http://www.law360.com/articles/604190/bankruptcy-cases-to-watch-in-2015

 

 

图片来源:

http://commons.wikimedia.org/wiki/File:U.S._Disctrict_Courthouse_-_Southern_District_of_New_York.JPG

图片由Michael J. D’Amato提供

 

 

从我们的YouTube频道观看我们的相关视频:

http://www.youtube.com/user/ArnoldSmithPLLC?feature=watch

 

 

请参阅我们的相关博客文章:

美国破产协会发布了对第11章的拟议改革

破产解除终止了公司针对劣质工作的水管工的诉讼